在蓬萊傳說八仙裡有個呂洞賓，他原是讀書人，但兩次參加科舉考試都未中舉，從此以後，他就再不讀書，而依靠祖輩留下的家產，會客訪友，遊山玩水，過著逍遙自在的日子。
呂洞賓在成仙之前，有個同鄉好友叫苟杳，他父母雙亡，家境十分貧寒。呂洞賓很是同情他，和他結拜為金蘭兄弟。並請他到自己家中居住，希望他能刻苦讀書，以後好有個出頭之日。
一天，呂洞賓家裡來了一位姓林的客人，見苟杳一表人才，讀書用功，便對呂洞賓說：「呂先生，我想把愚妹許配給苟杳，你看如何？」呂洞賓怕耽誤了苟杳的前程，連忙推托，但苟杳得知後便動心了，就對呂洞賓表示同意這門親事。呂洞賓說：「林家小姐貌美賢惠，賢弟既然主義已定，我也不攔阻了，不過成親之後，我要先陪新娘子睡三宿。」苟杳一聽不禁一愣，但思前想後，還是咬牙答應了。苟杳成親這天，呂洞賓喜氣洋洋，而苟杳卻無臉面見人，乾脆躲到一邊不見面。晚上，洞房裡新娘子頭蓋紅紗，倚床而坐。這時，呂洞賓闖進屋來，也不說話，只管坐到桌前燈下，埋頭讀書，林小姐等到半夜，丈夫還是不上床，只好自己和衣睡下。天明醒來，丈夫早已不見，一連夜都是這樣，可苦壞了林小姐。
苟杳好不容易過了三天，剛進洞房，見娘子正傷心落淚，連忙上前賠禮，林小姐只管低頭哭著說：「郎君，為何三夜竟不上床同眠，只對燈讀書，天黑而來，天明而去」這一問，問的苟杳目瞪口呆，半天，他才醒悟過來，雙腳一跺，仰天大笑，原來是哥哥怕我貪歡，忘了讀書，用此法來激勵我。哥哥用心，可謂太狠心啊！林小姐被苟杳說得丈二和尚摸不著頭腦，待苟杳說明經過，夫妻兩個才雙雙歡喜起來，齊聲說道：「呂兄此恩，我們將來一定報答他！」
幾年後，苟杳果然金榜題名做了大官，夫妻倆與呂洞賓一家灑淚而別，赴任去了。一晃八年過去了，這年夏天，呂家不慎失了大火，偌大一份家產，化成一堆灰燼。呂洞賓只好用殘留的破瓦爛磚搭了一間茅草屋，和妻小在裡面躲風避雨，日子十分艱難。
夫妻倆商量，決定去找苟杳幫忙。呂洞賓一路上歷盡千辛萬苦，終於找到了苟杳府上，苟杳對呂洞賓家遭大火的事非常同情，並熱情招待他，可就是不提幫忙的事情，一連住了一個多月，一分錢也沒有給呂洞賓，呂洞賓以為他忘恩負義，一氣回了家。呂洞賓回家一看，原來家裡蓋了新房，很是奇怪。他剛要邁進家門，卻見大門兩旁貼著白紙，知道家中死了人，他大吃一驚，慌忙走進屋內，見屋內挺著一口棺材，妻子批麻戴孝，正在嚎啕大哭，呂洞賓愣了半天，才輕輕叫了一聲娘子。娘子回頭一，驚恐萬狀，顫顫抖抖地叫道：「你，你是人還是鬼？」呂洞賓更覺詫異，問：「娘子，何出此言，我好好地回來了，如何是鬼？」娘子端詳了好久，才認出真是呂洞賓說：「嚇死我了！」原來，呂洞賓走後不久，就有一幫人來幫他蓋房子，蓋完房子就走了。前天中午，又有一大幫人抬著一口棺材進來了，他們說呂洞賓在苟杳家病死了。呂洞賓一聽，知道是苟杳玩的把戲。他走近棺材，氣得操起一把大斧把棺材劈開兩半，只見裡面全是金銀珠寶，上面還有一封信，寫道：「苟杳不是負心郎，路送金銀家蓋房。你讓我妻守空房，我讓你妻哭斷腸。」呂洞賓看完信後如夢初醒，他苦笑了一聲：「賢弟，你這一幫，可幫得我好苦啊！」
從此，呂苟兩家倍加親熱，這就是俗話常說的「苟(ㄍㄡˇ)杳(一ㄠˇ)呂洞賓，不識好人心，」因為「苟杳」和「狗咬」同音，傳來傳去便成了「狗咬呂洞賓，不識好人心」了。
