【看中国2020年5月18日讯】芯片制造属于高端制造，对国家的安全和科技的发展，可以说具有重要的战略意义。自从贸易战以来,芯片行业一直是中、美产业链争夺最激烈的行业。5月15日，台积电表示要在美国设厂的消息引起了海内外的广泛关注。下面，我们就分析一下台积电在美国设厂的背景及其原因，以及这一事件对中美关系走向的影响。最后，我们再深入探讨一下，台积电的选择以及美国采取的措施都事关华为的生死，以及台积电在平衡中、美利益关系中的一种微妙作用。
5月15日，全球最大的晶圆代工台积电宣布，将在美国亚利桑那州投资120亿美元，新建一座先进的晶圆厂，就是芯片厂。规划于2021年动工，这座工厂将以5纳米制程为主，这是目前世界上最先进的芯片，它的月产能可以达到20000片，预计可以提供1600个工作机会。 台积电在美国设厂，对美国的好处是显而易见的。总结一下，会有以下几个方面：第一个好处是有利于川普(特朗普)总统竞选连任。川普上台以来，他的核心经济政策就是制造业的复苏，吸引制造业企业回流美国本土。过去四年共有1万亿美元的资本回流到了美国，成绩还算是不错。虽然富士康到美国设厂碰到了一些问题，但现在台积电又落户了美国，将在美国开第2家工厂生产世界上最先进的芯片，这是川普产业回流政策非常大的一个亮点和成绩。那么这个是可以列入他今年竞选当中大书特书的一个成绩。蓬佩奥甚至认为，这项历史性的交易强化了美国与民主台湾的关系，这个评价非常高了，和最近美国等一些国家力邀台湾加入世界卫生组织，可以说是遥相呼应，台湾的国际地位正在迅速的提升。其次，台积电在美国设厂有利于增强美国的芯片制造生产能力，加强美国本土半导体设计和制造业的领导地位。有人可能就会问，美国的科技实力这么强大，他的本土还不能生产5纳米的芯片吗？它还真是不能生产！美国虽然也有自己的芯片厂，美国国内有最先进制程技术的英特尔，但是英特尔目前无法像台积电一样，能用7纳米、5纳米以下的制程来生产芯片。而且，英特尔制造的芯片，主要以自己的品牌为主，是给自己用的，并非像台积电一样，专门为芯片设计公司来代工，所以比起台积电，不管是生产技术还是产能，英特尔和台积电的差距还是很大的。
台积电（Taiwan Semiconductor Manufacturing Co.,TSMC) 创办人即董事长張忠謀（Morris Chang）
（图片来源：Mandy Cheng/AFP via Getty Images）
台积电一般是把落下的产能，就是淘汰下来的产能放到海外，最先进的产能是放在台湾本土。比如说，台积电在中国南京的工厂就只能生产16纳米的芯片，但是这一次却把世界上最先进的5纳米芯片搬到了美国。其实，三星也能生产5纳米，但是它的不良率比台积电可能高很多，所以他在技术上还落后台积电一到两年，因此，这种技术连英特尔、三星都没有，可以看出台积电对于美国的重视程度，说明在中美关系中，台积电也明显偏向于美国，这无疑增加了美国本土顶级芯片的供应能力，减少美国本土对海外芯片的依赖，这是第二点。最后一点，台积电在美国设厂，有利于保护美国的国家安全。《纽约时报》去年10月就曾经报道,美国国防部对于美国没办法在国内制造最先进的芯片，感到很担忧，因为美国很多高精端的武器，都是需要台积电这些最新建的芯片。如果海外芯片供应链中断的话，或者是台湾受到中共部队的干扰，那么芯片运不到美国来，这个怎么办？或者说，台湾的芯片技术被中共间谍给窃取了，这又怎么办? 退一万步说，万一台海发生了战争，美国的芯片供应链还能保证完全吗？不能的话，那么美国的高尖端武器怎么办，没有芯片了怎么办?
下面我们来看一下台积电芯片在美国会用在什么地方，我们就能明白，在美国设厂对于保护美国安全，这里的意义是非常重大的。美国在台协会5月15日（星期五）发布了一个声明指出，从人工智能、5G基地台、到F35 战斗机，都将受惠于这些高科技的芯片。台积电的投资案，将会改变美国半导体业的游戏规则，进而促进美国国家安全和经济繁荣。美国在台协会的这个评价非常之高，上升到美国国家安全和经济繁荣的程度，其实这个说法还算是比较笼统的，不仅是美国的F35，包括一些高精确的导弹制导武器、航母、太空部队、激光武器，哪一样都离不开高尖端的芯片，那么只有台积电能生产。所以台积电在美国本土设厂的意义，再怎么形容都不为过。在对付中共这种没有底线的对手的时候，美国什么事情都要做最坏的打算，就像这次灾情一样。在去年，根本想象不到,今年在短短四个月的时间，全球贸易和经济就遭到了毁灭性的打击，而且，中共居然可以用卫生防护用品来勒索全世界。未来如果中共使坏，干扰台湾向美国出口芯片，导致美国这些军事大杀器缺芯，那么问题就很麻烦了。就像这次美国四艘航母被感染是一样的，对于中共，我觉得他们没有什么事情是干不出来。
正因为台积电在美国设厂的意义重大，所以这一消息在中国国内也是引发了巨大的反响。巧合的是，就在台积电宣布赴美设厂的同一天，中国的国家发改委、国台办等十部门联合发文，文件的名字叫做《关于应对灾情统筹做好支持台资企业发展和推进投资项目有关工作的通知》，内容大概就是帮助台资企业复工复产、保驾护航的意思，当然说了好多点，还是有些是实质内容的。此事结合台积电宣布在美国设厂这个事情一起来看，可以产生很丰富的联想。为什么中国在这个时候来扶持台资？而胡锡进更是扬言要对美国限制台积电向华为出售芯片进行报复。可以看出来，在台积电倾向美国的同时，在中国国内的这种焦虑和恐慌情绪还是非常高的。为什么台积电这么重要，到了中、美两国都要拉拢、讨好他的地步？下面我们就看一看台积电到底是一家什么企业。
说到台湾的产业，必须要提的就是台湾的半导体，台湾的电子半导体产业可以说是台湾制造业的核心，也是台湾参与全球制造业分工最为耀眼的代表。半导体发端于美国，美国是大本营，繁荣在日本，后来美国为了制约日本，重点就提携韩国和台湾，就是亚洲“四小龙”，在制衡日本半导体一体独大。目前，小小的台湾岛就贡献了全球三分之二的芯片生产，可以说台湾就是世界的芯片工厂，而台积电就是这个世界芯片工厂皇冠上的明珠。台积电是全球最大，同时也是技术最先进的集成电路制造企业，没有之一。它是台湾最大的上市公司，市值超过了2千多亿美元，超过台湾本土第2名到第8名的公司的总和。目前，国际芯片产业主要分三个领域，包括：芯片的设计、芯片的制造和封装这三大块。封装相对比较简单，这里就不细说。芯片的设计主要是由英特尔、高通、联发科、三星、苹果、安谋等一些巨头垄断了。芯片的制造领域基本上就是台湾台积电一家独大，2018年其市场占有率达到了多少？59%！其次就是美国的格罗方德、三星、台联电、中芯国际等，但是7纳米以下的芯片，只有台积电能生产。台积电虽然只是芯片制造企业，但是它的议价能力非常强，所以它的利润也非常高，台积电的利润的总量等于20个安谋。2016年它的净利润达到了736亿，是华为的2倍，腾讯的2.5倍，是百度的6倍，那么这样的获利能力不是只一、两年，而是保持了几十年。今年，台积电也是华为盈利能力的两倍多，而去年他也保持着超过华为盈利2倍的能力。台积电在全球芯片代工市场的份额超过了一半，华为就是台积电仅次于苹果的第2大客户。在大陆企业中芯国际只能量产14纳米芯片的情况下，,台积电早就实现了7纳米芯片的量产。那么，这是个什么概念？国产芯片只能够支持华为目前的中低端手机，如果台积电不再给华为代工生产7纳米的芯片，那么华为等一些高端的旗舰机，也基本上只能停产。
2019年5月15日，美国商务部封杀了华为，宣布把华为和它的子公司列入出口管制的实体名单，其实就是对华为技术的封锁和供应链的一种管制。这个禁令一出包括谷歌、高通、美光、安谋等一些国际的大厂相继宣布停止或者暂停和华为的合作。但是台积电还是顶住了美国的压力，继续给华为供货。这一行为，在国际上已经受到了广泛的批评。如果没有台积电的支持，可以说华为这一年是活不过来的。有人可能会说，就算美国封杀，中芯国际也可以制造芯片的。但是我们要看到，智能手机的比拼，其实就是CPU的比拼，而CPU的核心的就是芯片，目前像苹果、三星等全球顶级的手机芯片，用的基本上都是台积电的7纳米芯片，中芯国际根本制造不出来，它只能给华为提供中低端的一些芯片。
从最根本的科技水平来看来，目前台积电的技术工艺比中芯国际起码领先了两代。目前，全球最顶级的桌面处理器和移动端的处理器，都是由台积电7纳米的工艺制成。去年，台积电的5纳米工艺就正式投产了，像苹果、高通、华为都是全球首批发行5纳米芯片的厂商，中芯国际去年才有能力生产14纳米的工艺，这样一对比，就知道中芯国际和台积电的差距到底有多大。而且，中芯国际的人才，绝大部分都是从台湾那里挖过来，很多人都是来自台积电、联发科，据说总共挖了近3000人到中国。所以，中国现在才有这样的芯片生产能力，从侧面可以看出台积电等一些台湾的半导体企业，对中国的芯片制造业作出了多大贡献。正因为台积电在芯片制造业一机独大，可以说是台湾的镇国之宝。
台积电对美、中两方的重要性，在于它是现阶段唯一有办法生产出全世界最先进芯片的公司，也是两强在科技竞技中的一个关键，所以它才是中、美两国竞相拉拢的对象。台积电的创办人張忠謀在去年11月说，台积电就是“地缘策略家必争之地”，可以说谁得到了台积电的支持，谁就掌握了未来半导体产业的主导权。就像美国国务卿蓬佩奥在15日发表的声明中所说的，就在中美试图争夺主导尖端科技，控制关键产业的重要时刻，台积电做出了这项投资的宣布。台积电亚利桑那厂将提高美国的经济独立性，并提升美国的安全和竞争力，同时加强美国在高科技制造领域的领导地位。可以看出美国的高层，对台积电在美国设厂是给予高度评价的。
但是，这次台积电在美设厂，在乐观的同时我们也要警惕，要看到还有一些不确定性，还有一些风险。首先，台积电和中国的关系确实是非常的紧密，不能忽视。有两个很典型的事件可以看得出来。在世界通信大会上，就是制定5G标准这样一个会议上，台积电和联发科投票是支持华为的。5G有几个标准，他们全部都支持华为。其次，华为是台积电仅次于苹果的第2大客户，台机电公布的业绩显示——2019年,华为为台积电贡献了361亿元人民币的营业收入，同比的增速了高达80%，占了台积电营业收入的10%左右。那么苹果则为台积电贡献了583亿的营业收入，占台积电营业收入的23%。不过苹果贡献的收入，其同比增速只是1%, 这一点比华为低不少。要台积电彻底放弃华为，放弃中国市场，彻底投向美国，我觉得台积电目前还不会这么做，还没有这么大度，谁会一下子放弃10%的营业收入？应该是做不到的。所有外界一致质疑台积电的老板是比较亲中的，理由就是台积电给中国提供了很多芯片的核心技术，这些技术要靠中国自己研发的话是很难做出来的，至少在短期内做不到现在的这种芯片制造水平。而且，他还给中国提供了各种技术支持和人员人才的培训，包括大量的人员离开台积电，离开联发科到中国去工作。说白了，就是台积电从美国获得的高新科研产品的技术成果，都通过台积电这样一个中转站，大规模、长期地输送给了中国，这才是中国的芯片短时间之内进步神速的一个根本原因。而正因为如此，在美国投资设立工厂，生产当前最先进的5纳米芯片，很明显有可能会得罪中国政府。当这倒不是担心华为不买台积电的产品，毕竟在华为被国际制裁的情况下，台积电的高端芯片是华为必须买的，也是唯一能买到的。而是说中国政府对台积电的报复和使坏的手段应该是很多，台积电当然也知道，毕竟它在中国混了近20年，总有一些盘根错节、不好摆上台面说的利益纠葛在里面。正因如此，台积电这一次一边倒的投向美国的怀抱才会引人怀疑。那么，就算他真的能倒向美国，中国会否也要求台积电提升南京工厂的芯片制造水平，作为妥协和交换呢？这个也是有可能的。你在美国生产5纳米的芯片，你设在中国南京的厂才生产16纳米的芯片，这个差距太大了，能不能提高到7纳米或者是多少纳米，所以会不会提这样的要求，这是第一点。其次，在美国投资市场也可能是台积电的一个缓兵之计。我们看一下数据，台积电未来在美国的新厂将有5纳米制程，月产能是2万片，不过台积电今年在台湾5纳米芯片的产能，就已经达到了每月8万片，而美国未来是每月2万片，台湾现在都达到了每个月8万片，所以从这个倍数上就可以看得出来，美国的产能部分还是非常之低的。在芯片的先进制程上现在台积电看似拿出了十足的诚意，5纳米的芯片是台湾乃至全世界最先进的芯片，比台积电在中国本土的芯片设计的先进性能还要高很多，这样的对比你就能看得出来。但是我们要看到，5纳米芯片在美国建厂是在2021年才开始，要达到量产的话需要等到2024年。而芯片的更新换代是非常快的，5纳米的芯片现在是最好的，那么四年之后, 5纳米的芯片还是最好的吗？我觉得不一定，到那个时候可能就基本上成了还可以使用的、快要淘汰的产品。到那个时候，台积电应该已经到了2纳米或者是1纳米的时代，这次设厂可以说是台积电淘汰产能的一种转移，顺带做一个顺水人情。
在资本支出的部分，台积电9年在美国才投资120亿美元，平均下来每年投资13亿美元，占台积电资本开支不到10%。那么从这个角度来看，台积电在美国投资市场的力度还不算是很大，可以说只是象征意义的层面更多一些。当然，台积电不敢在美国放开手脚，也可能考虑到生产成本的因素。在美国建芯片厂，它的好处是能吸引美国其他的公司来投片，特别是美国军工的订单，也缩短了产品开发的时程，毕竟5纳米的技术本身就有大量的核心技术是来自美国，可以说在美国建厂有很多便利。但缺点是生产成本确实很高，加上后续的人员管理，工厂是否能营利，这可能都是台积电要考虑的一个主要因素。这里说的就是台机电的缓兵之计。
第三大疑点，就是台积电是否会以在美国投资设厂为要求，来帮助华为获得美国的豁免，让美国放松对华为的制裁呢？这也是国际上很多人在猜测的一种可能。这几天，发生了两个比较有意思的事情，一是5月13日，川普总统把国家紧急状态行政令延长了一年，禁止美国企业使用那些对美国国家安全构成威胁的公司所制造的通信设备，这个决定就是为了给美国企业完全和华为、中兴切割提供一个缓冲期。美国商务部之前已经多次延长了对华为和中兴公司的临时许可证，可能是因为华为对美国的渗透太深，那么切割需要时间。我们暂且就把这一次延期，看作是美国对华为切割之前的最后一次延期。这是第一件事。第二件事就比较厉害了，是川普在5月15日采取了行动, 禁止全球芯片制造商向华为技术公司出口半导体芯片。美国商务部表示正在修改出口的规定，以从战略上瞄准华为收购的半导体芯片，这些半导体是美国某些软件和技术的直接产品。有朋友可能会问，去年5月份美国不是将华为列入了黑名单吗？为什么华为这一年来，还可以使用美国的软件和技术设计的半导体呢?？这里的主要原因是，因为去年美国有一个规定，就是使用了美国发明专利25%以上的产品是禁止对华为销售的，但是，使用美国的专利技术低于25%以下的产品，可以销售给华为，而台积电的很多高端芯片基本上都是低于25%，10%以上，处于这个区间，所以台积电它卖给华为芯片，其实是不违反美国的制裁条款，因为美国设置的是25%。那么台积电的很多芯片，使用的美国技术低于25%，所以可以卖给华为，按照规则是这样的。而这一次，美国禁止出口华为芯片，可能就是包括所有使用的美国专利技术10%以上的芯片，那么这些芯片销售给华为的话就需要登记许可，这个确实就比较严厉了，正打中了华为和台积电的软肋。因为台积电卖给华为海思芯片基本上都有美国10%以上的专利技术，那么这些都是芯片上游的技术，台积电还做不到100%的去美国化。所以新规定出台之后，只要美国不许可，台积电是不能销售芯片给华为的，那么这基本上是断了华为最后的粮道。所以胡锡进放狠话说，如果美方对华为“卡脖子”，限制台积电等重要的供应商继续向华为销售芯片，中方可以使用的反制措施有好几项比如说，将美国企业也纳入中方不可靠实体清单，依照网络安全审查办法和反垄断法等一些法律法规，对高通、思科、苹果等美国企业进行限制或者调查，暂停采购美国的波音飞机等等。看来，美国的制裁确实让中国有些急了。那么台积电是否在通过赴美设厂作为交换，希望美国对华为豁免，允许台积电继续给华为销售芯片，毕竟了这是10%的业务的一个大户。仅仅一个华为就占了台积电销售收入的10%，而整个中国占到了22%。虽然比北美市场的56%还是低很多，但是22%对台积电也是不可或缺的一个市场，非常大的一块蛋糕。可以说，台积电的算盘应该是打的比较响的，他希望在美国设厂，然后川普能放弃限制台积电向华为出售芯片。但从目前的情况来看，美国还没有把这两件事挂上钩。美国政府这招确实比较狠，对华为的制裁如果严格执行下去，华为肯定活不成。更何况华为违反美国的法律和伊朗做生意，这些都是板上钉钉的事情，美国有1万条理由来收拾华为，禁止华为使用美国的软件、硬件，包括禁止台积电销售芯片给华为，所以说只要美国下狠手，华为真的是一天都活不下去。
